Del inventario de pólizas al mapa de riesgos

Muchas empresas revisan sus seguros de la misma manera: se reúne la documentación de las pólizas vigentes, se comparan primas y vencimientos y se negocia la renovación. Es un ejercicio necesario, pero parte de una premisa discutible: que lo que ya está asegurado es lo que debe asegurarse.

Un programa de seguros es la respuesta a una pregunta previa. ¿Qué puede impedir que esta empresa cumpla sus objetivos y qué parte de esas pérdidas no podría absorber por sí misma? Cuando el punto de partida es el inventario de pólizas, esa pregunta queda sin formular.

Qué cambia al empezar por el riesgo

Partir del mapa de riesgos invierte el orden del análisis. Primero se describe la empresa: cómo genera ingresos, de qué activos depende, qué compromisos ha asumido con clientes y proveedores, dónde se concentran sus valores y qué procesos no admiten interrupciones. Solo después se contrasta esa descripción con las coberturas existentes.

Este enfoque suele poner de manifiesto tres tipos de situaciones:

• Riesgos relevantes sin protección, porque nunca se plantearon o porque surgieron después de contratar el programa.
• Coberturas que ya no se corresponden con la realidad, como capitales desactualizados o actividades descritas de forma incompleta.
• Duplicidades o protecciones de poco valor, que consumen presupuesto sin reducir de forma significativa la exposición.

Un programa de seguros no se evalúa por lo que cuesta, sino por lo que resuelve cuando ocurre lo que la empresa no puede permitirse.

Frecuencia, gravedad y capacidad de retención

No todos los riesgos merecen el mismo tratamiento. Una forma habitual de ordenarlos es situarlos según su frecuencia esperada y la gravedad de sus consecuencias, y contrastar ese mapa con la capacidad financiera de la empresa para asumir pérdidas.

Los riesgos poco frecuentes pero de consecuencias graves son, en general, los candidatos naturales a la transferencia mediante seguro. Los frecuentes y de escasa gravedad suelen gestionarse mejor con medidas de prevención y retención, porque asegurarlos tiende a resultar costoso en relación con la protección que aporta.

Cómo abordar el ejercicio

Un primer mapa de riesgos no necesita ser exhaustivo para ser útil. Basta con un trabajo ordenado en cuatro pasos:

1. Entender el negocio: actividades, ubicaciones, activos críticos, clientes y proveedores principales.
2. Identificar escenarios de pérdida: qué podría ocurrir, a qué afectaría y durante cuánto tiempo.
3. Valorar la exposición: cuantificar de forma razonable las consecuencias de cada escenario.
4. Contrastar con el programa actual: qué está cubierto, en qué condiciones y qué queda fuera.

El resultado no es solo una lista de pólizas mejor ajustada. Es una conversación distinta con la dirección de la empresa, en la que el seguro se presenta como una herramienta de gestión del riesgo y no como un gasto que se renueva cada año.

Contenido demostrativo elaborado para el diseño de CGA Insights. No constituye asesoramiento para ningún caso concreto.